Raportet e rrjedhës së parasë që janë të rëndësishme për analizën e rrjedhës së parasë
Pasqyra e rrjedhës së parasë është një nga tre pasqyrat më të rëndësishme financiare që një pronar biznesi përdor në analizën e rrjedhës së parasë. Investitorët mbështeten në pasqyrën e flukseve të mjeteve monetare për të përcaktuar forcën financiare të një kompanie. Në fund të fundit, rrjedha e parasë është gjaku i një biznesi të vogël.
Ndryshe nga një pasqyrë e të ardhurave, një pasqyrë e rrjedhës së parasë do të tregojë nëse kompania juaj po gjeneron para në dorë. Është e rëndësishme për shëndetin e një biznesi që të ketë para të mjaftueshme për të paguar shpenzimet dhe për të blerë materialet e nevojshme ose asetet për biznesin.
Koncepti i fluksit të mjeteve monetare është i ndryshëm nga koncepti i fitimit ose të ardhurave neto dhe pronari i biznesit duhet të mendojë për secilin në terma të ndryshëm dhe të analizojë secilin nga perspektiva të ndryshme. Ka raporte financiare që ndihmojnë pronarin e biznesit që fokusohet në fitimin neto dhe ato që fokusohen në rrjedhën e parasë.
Analiza e fluksit të mjeteve monetare përdor raporte që fokusohen në rrjedhën e parasë së gatshme dhe sa është tretës, likuid dhe i qëndrueshëm kompania. Këtu janë raportet më të rëndësishme të rrjedhës së parasë me llogaritjet dhe interpretimin e tyre.
01 - Raporti i rrjedhës së parasë operative
Raporti i rrjedhës së parasë operative është një nga raportet më të rëndësishme të rrjedhës së parasë. Rrjedha e parasë është një tregues se si paratë lëvizin brenda dhe jashtë kompanisë dhe si i paguani faturat.
Rrjedha e mjeteve monetare operative lidhet me flukset e mjeteve monetare, të cilat një kompani blihet nga operacionet në borxhin e saj aktual. Ai mat mënyrën se si likuiditeti një firmë është në një periudhë afatshkurtër pasi lidhet me borxhin aktual dhe flukset e mjeteve monetare nga operacionet.
Rrjedha e flukseve të mjeteve monetare operative = Flukset monetare nga veprimtaritë / detyrimet korente ku:
Flukset monetare nga veprimtaria dalin nga bilanci i pasqyrave të flukseve të mjeteve monetare dhe detyrimeve rrjedhëse
Nëse Raporti i Fluksit të Fluksit Operativ për një kompani është më pak se 1.0, kompania nuk gjeneron para të mjaftueshme për të paguar borxhin e saj afatshkurtër që është një situatë serioze. Është e mundur që firma të mos jetë në gjendje të vazhdojë të veprojë.
02 - Çmimi / raporti i rrjedhës së parasë
Çmimi në raportin e rrjedhës së parasë shpesh konsiderohet një tregues më i mirë i vlerës së një kompanie sesa raporti i çmimeve në të ardhurat. Është një raport realisht i dobishëm për një kompani që e di, veçanërisht nëse kompania është tregtuar publikisht. Krahason çmimin e aksionit të kompanisë me rrjedhën e parasë që gjeneron kompania në bazë të një aksioni.
Llogaritni raportin e çmimit / rrjedhës së parasë si më poshtë:
Raporti i çmimit / fluksit të mjeteve monetare = Çmimi i aksionit / Rrjedha operative e mjeteve monetare për aksion ku
Çmimi i aksioneve zakonisht është çmimi i mbylljes së stokut në një ditë të caktuar dhe fluksi monetar operativ është marrë nga pasqyra e flukseve të mjeteve monetare . Disa pronarë biznesi përdorin rrjedhjen e lirë të parave në emëruesin në vend të rrjedhës së parasë.
Duhet të theksohet se shumica e analistëve ende përdorin raportin e çmimeve / fitimeve në analizën e vlerësimit .
03 - Raporti i marzhit të rrjedhës së parasë
Raporti i marzhit të fluksit të parasë është një raport i rëndësishëm pasi shpreh raportin midis parave të gatshme të gjeneruara nga operacionet dhe shitjet. Kompania ka nevojë për para për të paguar dividentët, furnizuesit, borxhin e shërbimit, dhe të investojë në pasuri të reja kapitale, kështu që paraja është po aq e rëndësishme sa fitimi për një firmë afariste.
Raporti i marzhit të rrjedhës së parasë mat aftësinë e një firme për të përkthyer shitjet në para të gatshme. Llogaritja është:
Fluksi monetar nga flukset e mjeteve monetare operacionale / Shitja neto = _____%.
Numëruesi i ekuacionit vjen nga Deklarata e Flukseve të Parave të firmës. Emëruesi vjen nga Pasqyra e të Ardhurave . Sa më i madh përqindja, aq më mirë.04 - Fluksi i parasë nga operacionet / Mesatarja e detyrimeve totale
Rrjedha e parasë nga operacionet / Mesatarja e detyrimeve totale është një raport i ngjashëm me raportin total të borxhit / totalit të aktiveve të zakonshme. Të dyja matin aftësinë paguese të një kompanie ose aftësinë e saj për të paguar borxhet e saj dhe për të mbajtur kokën e saj mbi ujë. E para është më mirë, megjithatë, pasi mat këtë aftësi gjatë një periudhe kohore dhe jo në një moment në kohë.
Ky raport llogaritet si më poshtë:
Rrjedha e parasë nga operacionet / Mesatarja e detyrimeve totale = _______% ku:
rrjedha e parasë nga operacionet merret nga Pasqyra e rrjedhës së parasë dhe mesatarja e detyrimeve totale është mesatarja e totalit të detyrimeve nga disa periudha kohore të detyrimeve të marra nga bilancet .
Sa më i lartë raporti, aq më mirë fleksibiliteti financiar i firmës dhe aftësia e tij për të paguar borxhet e tij.
05 - Raporti aktual
Raporti aktual është më i thjeshtë i raporteve të rrjedhës së parasë. Tregon pronarin e biznesit nëse asetet aktuale janë të mjaftueshme për të mbuluar borxhin aktual. Raporti llogaritet si më poshtë:
> Raporti aktual = Aktivet rrjedhëse / Detyrimet aktuale = ______X
ku:të dy termat vijnë nga bilanci i kompanisë . Përgjigja tregon se sa herë një kompani mund të përmbushë borxhin e saj afatshkurtër dhe është një masë e likuiditetit të firmës.
06 - Raporti i Shpejtë (Acid-Test)
Raporti i shpejtë, ose testimi i acidit, është një test më specifik i likuiditetit sesa raporti aktual. Ai merr inventarin nga ekuacioni dhe mat likuiditetin e firmës nëse nuk ka inventar për t'u shitur për të përmbushur detyrimet e borxhit afatshkurtër. Nëse raporti i shpejtë është më pak se 1.0 herë, atëherë ajo duhet të shesë inventarin për të përmbushur borxhin afatshkurtër , i cili nuk është një pozitë e mirë për firmën.
Këtu është llogaritja për raportin e shpejtë:
Raporti i Shpejtë = Aktivet e tanishme - Inventari / Detyrimet Aktuale ku të gjitha kushtet janë hequr nga bilanci i firmës.